201610904160.8 一种基于区块链技术的DVP结算方法
http://www.soopat.com/Patent/201610904160 一种基于区块链技术的DVP结算方法 | 申请号：201610904160.8 | 申请日：2016-10-18 | 申请人： 北京天德科技有限公司 | 发明(设计)人： 邓恩艳
摘要：本发明公开了一种基于区块链技术的DVP结算方法，交易双方A、B有债券交易预向时，交易双方A、B需要先从各自的资产区块链ABC中检查资产头寸是否足额；然后在交易区块链TBC进行交易，同时广播给资产区块链ABC，完成结算清算。本发明提高了债券交易结算清算的及时性和可靠性。
技术背景
DVP是银行间债券市场交易的一种结算方式，称为“券款对付”。“券款对付”，即DVP （Delivery Versus Payment）结算，是指债券交易达成后，在双方指定的结算日，债券和资 金同步进行相对交收并互为交割条件的一种结算方式。此前，银行间市场债券交易结算方式包括见券付款、见款付券、纯券过户等，均不能实现资金和债券的同步交割，使交易双方 处于不平等地位，且容易造成汇划速度慢、资金清算不及时等问题。而“券款对付”方式大大 改进了这一缺陷，使资金交易效率得以显著提高。
现在券买卖、买断式及质押式回购等债券交易的结算都可采用“DVP”结算方式。在海外市场，高效率、低风险的“DVP”结算方式早已成为防范结算风险和避免结算纠纷的国际 通行做法。
区块链（Blockchain）是比特币的底层技术，本质上是一个去中心化的数据库帐本，记载所有的交易记录。区块链是一串使用密码学方法相关联产生的数据块，每一个数据块中包含了一次比特币网络交易的信息，用于验证其信息的有效性（防伪）和生成下一个区 块。
发明内容
本发明所要解决的技术问题是提供一种基于区块链技术的DVP结算方法，提高了 债券交易结算清算的及时性和可靠性。
一方面，本发明提供了一种基于区块链技术的DVP结算方法，交易双方A、B有债券 交易预向时，交易双方A、B需要先从各自的资产区块链ABC中检查资产头寸是否足额；然后 在交易区块链 TBC进行交易，同时广播给资产区块链ABC，完成结算清算。
进一步地，交易区块链TBC进行交易前包括以下步骤：
- 步骤1.1 冻结交易双方A、B中ABC转出到TBC的资产账户， ABC进行投票、建块，保证交 易双方A、B在ABC资产冻结;
- 步骤1.2 将已经冻结的交易双方A、B在ABC资产，使用区块链加密的方法复制到TBC；
- 步骤1.3 TBC对交易双方A、B 在ABC资产发送到TBC所有节点的数据进行投票、建块，保 证资产来到TBC。
进一步地，交易区块链TBC进行交易包括以下步骤：
- 步骤2.1 交易双方A、B在TBC中进行交易;
- 步骤2.2 TBC对A与B的交易进行交易投票和建块, 保证交易完成并且记录在TBC上。
进一步地，交易完成后包括以下步骤：
- 步骤3.1 TBC使用区块链加密的方法把在TBC相关交易数据备份复制到交易双方A、B的 ABC分类账中；
- 步骤3.2 在A、B的ABC中，对从TBC复制过来的交易进行投票和建块，保证交易数据存在 ABC 上；
- 步骤3.3 解冻帐户A、B中ABC的资产。
进一步地，交易完成后还包括以下步骤：
- 步骤3.4 在TBC的数据将A与B的交易标记为“过期”表示该数据是不再可用于交易，TBC 建块，保证“过期” 资产记录在TBC上， 不能再交易；
- 步骤3.5 定期对TBC“过期块”进行整理，过期很久的区块，没必要在线保存，可以按规 则存储在其他地方；以腾出空间给高速执行其他在线交易。
进一步地，包括登记中心ABC，登记中心ABC为监管机构；当完成结算清算后通知登 记中心ABC。
进一步地，包括央行ABC，央行ABC为监管机构；当完成结算清算后通知登记中心 ABC和央行ABC。
进一步地，一个帐户的资产区块链ABC包括一个总账和多个分类账户，每个分类账 户仅可以在一个TBC的事务中使用，并且每个分类账户都有锁，锁可以加密，以便只有相关 的TBC可释放锁定，一个帐户可以在多个TBC涉及多笔交易。
本发明一种基于区块链技术的DVP结算方法，采用TBC＼ABC算法技术，实现交易结 算清算的及时性和可靠性。
债券
债券结算方式是指在债券结算业务中，债券的所有权转移或权利质押与相应结算款项的交收这两者执行过程中的不同制约形式。
中央债券簿记系统中所设计的结算方式有：纯券过户、见券付款、见款付券、券款对付（DVP）四种。
- 纯券过户：只用于现券买卖的结算，是指买卖双方要求中央结算公司在结算日办理债券的交割过户时无须通知其资金结算情况的结算方式。国际证券业称这种方式为FOP（Free of Payment），即不以资金结算为条件的债券过户。在结算成员双方信誉比较好又彼此了解的情况下可以选用此方式。选择此结算方式，每一方都不应以未收到对方的券或款为由而不如期履行交付义务。
- 见券付款：用于现券买卖和封闭式回购首期的结算，是指在结算日买方\逆回购方通过债券簿记系统得知卖方\正回购方有履行义务所需的足额债券，即向对方划付款项，然后通知中央结算公司办理债券结算的方式。是一种买方\逆回购方占主动的结算方式。卖方\正回购方在选择此方式时应充分考虑对方的信誉情况。
- 见款付券：用于现券买卖和封闭式回购到期的结算，是指在结算日卖方\逆回购方确认已收到买方\正回购方资金后即通知中央结算公司办理债券结算的一种方式。是一种卖方\逆回购方占主动的结算方式。在买方对卖方比较信赖的情况下可以采用。
- 券款对付：是指在结算日债券与资金同步进行结算并互为结算条件的方式，国际证券业称其为DVP(Delivery Versus Payment)。一般需要债券结算系统和资金划拨清算系统对接，同步办理券和款的结算。根据国际同行业经验，债券簿记系统与支付系统连锁运作，同时进行债券和资金的转帐，并配合相应的质押融资融券机制，可实现实时的、高效率的DVP。随着我国大额支付系统建设越来越完善，现在全大部分金融机构都使用券款对付结算方式。
证券DVP结算方式下的资金清算
（一）DVP结算的定义
DVP（Delivery Versus Payment）即券款对付，指在交割日证券与资金同步进行相对交收并互为交割条件的结算方式。在DVP结算中，券和款的相对转移过程基本是同步的、可控的，在对手方违约的情况下，守约方不会受到根本性的损失，从而避免了本金风险，并最大限度地降低了流动性风险。
（二）DVP结算的条件
- 技术条件：债券系统与大额支付系统实现互联。
- 采用DVP结算的结算双方必须同时满足的条件：
（１）银行间债券市场直接结算成员（即为甲类或乙类结算成员）；
（２）支付系统直接参与者或已与直接参与者签订了清算代理协议；
（３）与中央结算公司已签署DVP结算协议。
（三）DVP结算的必要条件：只有结算双方均有DVP结算资格且双方在同一笔结算中均选择DVP方式。
DVP结算方式下的资金清算
2008年09月23日 http://www.chinabond.com.cn/Info/1274416
DVP结算的条件
采用DVP结算的结算双方必须同时满足以下条件：
一是银行间债券市场直接结算成员（即为甲类或乙类结算成员）；
二是支付系统直接参与者或已与直接参与者签订了清算代理协议的间接参与者或非系统成员；
三是已与中央结算公司签署DVP结算协议。
DVP结算的必要条件：只有结算双方均有DVP结算资格且双方在同一笔结算中均选择DVP方式。
DVP结算中的资金清算流程
（１）现券、回购交易业务的资金清算流程
在合同指定结算日，由债券系统将付券方应付足额债券锁定后，向NPC发送CMT231即时转账支付报文。NPC根据CMT231报文借记付款方（或付款方清算代理行）的清算账户，贷记收款方（或收款方清算代理行）的清算账户，并通知债券系统即时转账完成，同时向结算双方清算行发出借、贷记通知。债券系统收到NPC转讫通知后完成债券过户（或质押/解押）。
如券不足，则合同为等待执行状态，暂不做处理，等至日终仍不足，作失败处理。
如付款方清算账户资金余额不足支付时，该笔业务在NPC排队。债券系统对即时转账业务处于等待的，暂不处理，待接到已转讫的即时转账回应报文后再完成债券结算。至日终时如资金仍不足支付，等清算窗口开启后通过相关渠道（包括银行间债券市场）补足头寸。到日终清算窗口关闭时，如付款方清算账户仍不足支付，NPC将排队的即时转账支付业务作退回处理，通知债券系统。CDC在支付服务子系统撤销该笔报文或债券系统根据NPC发来的即时转账退回通知，将所对应业务作结算失败处理，并通知交易双方。
（２）公开市场业务中的资金清算流程
在合同指定结算日，债券系统将付券方应付足额债券锁定后，向NPC发送CMT231即时转账支付报文。NPC根据CMT231报文借记付款方（或付款方清算代理行）的清算账户，贷记收款方（或收款方清算代理行）的清算账户。NPC将资金清算结果通知债券系统转OMOS，同时通知北京CCPC转其会计核算系统（ABS），向被借记行或被贷记行发送CMT232即时转账借、贷记通知。
如券不足，则合同为等待执行状态，暂不做处理，等至日终仍不足，作失败处理。
如遇付款方资金账户余额不足支付，该笔业务在NPC排队，并将不足支付的信息通知到债券系统。至日终时如资金仍不足支付，待清算窗口开启后通过相关渠道（包括银行间债券市场）补足头寸。日终支付系统清算窗口关闭时，如排队业务仍不能清算，OMO通过其支付服务子系统撤销或NPC作退回处理。
债券系统收到即时转账回应报文，对已完成资金清算的，办理债券结算过户（或质押/解押），生成结算交割单，通知OMO和中标交易商。对即时转账业务处于排队等待的，债券系统暂不处理，待接到已转讫的即时转账回应报文后再完成债券结算。
日终，在支付系统清算窗口关闭时，债券系统根据撤销或NPC退回的不能转账的即时转账业务报文，将所对应业务作结算失败处理，并通知OMO和中标的一级交易商。