大众短期投资工具-货币基金

最近学习得到专栏《香帅的北大金融课》两个月不到，金融听上去高大，专业毕业生学过的都不一定很懂，然而香帅老师的课真的通俗易懂，从真实生活中的案例出发，具体的，形象的，离我们很近，也很高受益。今天就分享我们生活中常接触的货币基金。

1.货币基金的起源

最初市场上是没有货币基金的这种短期收益稳定性就是安全的产品。

它主要参与银行间拆借，银行也是赢利公司，平常吸收的存款短期的多，但它贷出去的中长期的多，比如房产按揭贷款10到30年和企业的贷款1-5年，有时候也会周转不过来，就是流动性短缺，一般1天，3天，一周之内，那怎么办?银行之间互相借，因为借的日子短，利率一般5-7个点，只有机构才能参与，普通投资者无法参与这种短期高收益的渠道，而市场是哪里收益高就会有需要，美国投行70年代就创造了货币基金，普通大众就有更好选择，获取短期稳定比基准利率多几倍的收益。

2. 什么样的资金适合购买货币基金

上面提到货币基金短期收益稳定，它一般一年内要用的的钱适合放入货币基金。

比如半年后小孩的学费，要买车的，买房的几个月或一年内都要用到的。

或者是老年人目前需要的养老钱，追求稳定性的，适合放货币基金拿取稳定的收益，维持稳定的生活消费。当然，你若是风险厌恶者，也可以存一部分到货币基金。

分清资金能使用的时间是做好投资的很重要的一步，短期要用的放到长期的投资工具比如股票和指数基金，当初为了追求更高的收益，当你急用时，如果你买的时候价格高，现在在低价回调，不得不亏本卖，投资就亏了。

而如果将长期不用的钱放短期工具，20年后退休养老金，现在准备没个月存，那么就适合长期定都大盘指数基金沪深300或中证500，可以参看前面的文章。

3. 购货货基的两原则：

第一，你要挑选散户型的基金，如果一个基金的散户比率低于40%，而你对流动性要求又很高的话，就要慎重。

第二，挑选中等规模的货币基金。按照2017年的情况，大概是100亿到400亿规模的基金的收益率是最高的。

货币基金买卖的三窍门：

第一条：如果对流动性要求高的话，尽量买T+1的基金；

第二条：周五不申购，周四不赎回；

第三条：月末、季末、年中、年底的时候申购货币基金。