家庭理财收益率是越高越好么？

风险声明：本文章仅作为相关学术研究之用，不构成对于任何资产的任何建议及意见。

这是一个热门话题，同时也是一个很多人都存在错误认知的话题。理财收益率是不是越高越好？很多人可能觉得，这不是废话吗？理财收益率当然是越高越好，谁还嫌钱多呢？哎？中国古话说，“物无美恶,过则成灾”，所以即便是钱这种我们感觉很有用的东西，也有一个合理的阈值，超过了这个边界，也会给你带来想象不到的痛苦和负担。而收益率，就是控制这个边界的阀门。今天我们就来聊聊家庭理财收益率的真相。

我们都常说：要想知道什么是对的，很重要的一件事，是知道什么是错的，所以，我们先来盘点一波大家关于理财收益率的误区。

误区1 拿部分当整体，只见树木不见森林。

也就是拿某一类或者某一个理财产品的收益率当成家庭资产整体的收益率。

“我的股票挣了30%，所以我们家理财收益率很高，”

“我买的银行理财，收益率只有3%，所以我们家理财收益一般”

真的是这样吗？咱先别说你是多长时间挣了30%，3%，先说你放了多少钱在这个股票或者理财上，是放了10%，50%，还是80%？你余额宝里的钱，你偷偷买的大金镯子，大金条子，你藏在床垫下的私房钱，你正在出租的老家的房子，都是你的资产，这些你都算进去了吗？所以，要想知道自己理财收益率怎么样，第一步是先看看自己的分母，也就是家庭总资产到底是多少，这样计算才有意义。如果并没有认真盘点过自己有多少资产，那收益率高低就没有坐标，没法讨论。

误区2 抛开时间谈收益率，就是耍流氓。

一年赚了10万，和十年赚了10万，肯定不是一回事。所以，在谈赚了多少钱的时候，务必加个前缀，用多长时间赚到了这个钱。在经济学中，有一个知识点叫货币的时间价值。其定义是在一定时期内，不计风险、不计通胀，对货币进行再投资而获得的增值。简单地说，今天的1元钱比一年后的1元钱更值钱。举例来说，将10000元存入银行，按利率5%来计算，一年后这笔钱其价值为10500元，其中500元是货币的时间价值。

误区3 只谈收益，不谈风险

你要是问：你希望你家理财收益率多少？很多人会说：我投资理财就一个原则，不要亏本，收益越高越好，最好每年能赚20%以上。我只想说，如果有这么好的东西，那大家岂不是都共同富裕了？

其实，这些人忽视了一个常识。任何获得都有代价，学习、工作、财富、健康，任何理想回报、高回报，都有与其匹配的高付出，或者说高风险。所以，只谈收益，不谈风险，同样是在耍流氓。

如果有人跟你说有个事，能挣很多钱，但是你要付出的代价很少，记得通过国家反诈APP举报。

误区4 发财致富靠理财

这年头，各种各样不懂理财的人都在给大家画大饼，让很多小白都形成了一个错误认知，那就是我月薪三千不要紧，存款五千也没关系，只要我学会了理财，身家百万不是梦，财富自由分分钟。

这事同样是个常识，存款五千，你理财收益率得多高，才能实现身家百万的美梦啊。用双手创造财富永远是第一步啊，朋友们，没有面粉，怎么做面包啊。即便你用杠杆，是不是多少也得有点本金啊。

纵观全球，马云、马化腾、马斯克们，哪个不是靠双手打拼致富的。所以，投资理财一定是在财富积累到一定程度上的锦上添花，绝不是你一穷二白时的雪中送炭。记住，用劳动创造财富是打江山，理财是守江山，你不打江山，守哪门子江山啊。

误区5 跑赢通胀很平常

如果问大家理财目标是什么，很多人经常会说一个答案，我要求不高，每年能跑赢通胀就行。

我只想说，各位小伙伴，天真了，你太小看跑赢通胀这个目标了。根据统计局的说法，在过去的二十年，大致是每年2.4%。也许我们感觉比这个高，比如在7%--8%左右。那么问题来了，你觉得每年赚8%很容易吗？

大家都听说过主权基金吧，就是给国家理财的机构，比如中国的中投基金，新加坡的淡马锡，科威特投资局等等，这些机构可谓人才济济，实力雄厚，水平应该是比咱们强吧，他们在过去十年净投资年化回报率是多少呢，新西兰6.7%，加拿大5.1%，挪威4.4%，新加坡3.8%，中国6.07%。即便是2020年因为疫情带来全球货币放水的这样好年景，全球主权基金的平均回报也才7.3%。这些数都是官网公布的，大家可以去查。

那你说国家的钱，这帮人不一定尽力好好管，好，我们说说民间的钱。耶鲁校园基金，著名高瓴基金的掌门人张磊，就是从这里开始自己的投资生涯的。耶鲁捐赠基金是全球校园捐赠奖金规模第二名，且长期回报率第一名的基金，他近十年回报率多少啊，7.4%。

那家族基金中的佼佼者是不是会更厉害一点呢？会的，比尔盖茨的瀑布投资，近20年的年化回报8.6%。以上就是全球最顶级给自己家里管钱的机构给我们标注的理财回报率坐标，这时候再思考一下对于我们每一个普通家庭，跑赢8%是不是一件很容易的事就一目了然了。

说了这么多，大家肯定会问，那理财收益率到底多少才算是合适的呢？

从科学严谨的角度，理财收益率是要经过详尽的家庭财务测算，才能被推导出来的。换句说话，理财收益率不是你想要，而是你需要。就像你家装修图纸上的所有家具尺寸，管道布线，材质用料，都需要与实际的位置大小、户型采光、功能预算相匹配，才能是一个好的设计方案，才能保证交工时令你满意。所以，理财收益率一定要经过对家庭财务现状、人口结构，职业属性、可用保障、阶段需求等统一考量分析之后，才能得出演算结果。她既不能拍门脑，也不能孤立存在。只有这样，理财收益率才能为家庭理财目标实现保驾护航，才能成为家庭财富邮轮的灯塔与坐标。

而我们之所以会在收益率上如此看重和纠结，还是因为对于家庭理财目标这件事没有想清楚，搞明白。就像我们说平时说要身体健康，但却直接把目标变成了控制体重，拼命的追求减肥的速度和斤数。要知道，健康的人是苗条的，但是苗条的可不一定健康。理财也是一样，重要的是家庭理财目标的达成，而收益率是过程，是方法、是路径。