如何将心理分析运用在实战当中。心理分析不像大家所想的那样难以捉摸，其实心理分析它有实际的方法，实际的手段可以运用在实战当中。
最重要的一点，也就是我们经常用的一项技术或者是一个方法，就是反向意见和逆向交易的这种策略和方法。那我们具体看一看是怎么来运用的。
反向意见理论
反向意见理论又被称为逆向思维理论，它是由美国的市场分析家尼尔建立起来的，它的主要理论就是市场的主流观点倾向是错误的观点，这是使用频率最高的心理分析法。意思就是当前市场上主流的观点，它基本上和行情的走势是相反的。
它包括几个特点，就是交易者群体的行为是受制于人性本能的，人性他都有从众的心理，人的相互模仿和感染，这种本性使交易者的交易行为很容易受到情绪、建议、命令、刺激等等这些心理因素的控制。那交易者的群体容易丧失理性思维，他们只会接受一些情绪、情感的控制，但是真正的反向交易理论，它应该是选择性反向，并不是说随时随地都要反向，也就是说反向的交易理论它是有前提的，不是任何市场都应该采用于大众相反的立场的。
这就涉及到一个关键的原则。就是当某一个方向的操作吸引了绝大多数资金的时候，才能用反向操作的原则。这也是索罗斯、阿罗伯森等等这些伟大的交易者、宏观对冲基金巨头们经常用到的一种分析手段
一般而言，机构交易者倾向于在趋势的前段和中段来持仓，而公众交易者倾向于在趋势的中段，后端来持仓，所以当一种主流的观点在我们公众中广为传播，被所有人都知道的时候，市场那时候已经是一种极其疯狂的时候了。这时候就是我们反向操作的阶段。
最典型的例子就是最近比较火的比特币。所有人都知道在涨，菜市场的大妈、小朋友都知道比特币疯涨，那这时候就说明什么？市场极其疯狂的时候，它的衰落也是疯狂的。市场总是在疯狂的情绪中转变转折。
比特币最后这几天开始一轮暴跌，可以说是血流成河，这时候才是我们反向交易理论来运用的时间。
汇价发展三阶段
要理解反向交易和逆向交易，那就必须要明白市场情绪的三个阶段，或者说市场参与的资金它流入量的三个阶段。在上图中市场在酝酿阶段时，市场上它缺乏一个主流的观点，就是多空不明。主力机构也不知道往哪个方向推进，所有人都在试探，都在摸索，这时可能市场上都不存在什么观点，参与的热情也非常低，成交额处于清淡的状态。这时候市场主流观点的渗透率基本上是低于50%了，那汇价它会处于一种震荡的状态，而且是一般不规则的震荡。
也就是有矩形震荡三角形震荡，如果是市场清淡的时候，它的震荡往往是不规则的，让你捉摸不透它是哪一种震荡，这就会造成很多什么骗线的行情出现。也就是机构的交易者通过不规则的震荡行情来答公众交易者的止损类，这时候就是一种不规则的震荡行情。此后市场开始出现了显着的主流的观点，市场主流观点的渗透率超过50%了，汇价开始以N字结构走出一种单边势。这就是行情的发展阶段。这个阶段早期是机构交易者介入的阶段，整个发展阶段要考虑到机构交易者他们是持仓的阶段。机构交易者已经基本上建仓完毕了，到了发展阶段的末期，这时散户交易者、公众交易者才开始介入。
由于没有更多的同样交易者介入了，市场缺乏进一步的行情推动的资金了，那双擎它会随时处于一种反转的阶段。反转阶段的早期就是反向交易法的恰当使用的时间段，我们要运用反向交易理论，要根据行情波动的阶段来找准运营的时机，这是非常关键的。
用汇价发展的三个阶段，以主流观点的渗透率来划分。这种模型它虽然是比较理想的，但是对于利用心理分析是非常有启发的。
里面的关键就是将市场主流的观点、市场的焦点和汇价运动联系起来观察。
我们来看一个具体的实例。这是每一小时的走势。
► 酝酿阶段
在行情酝酿的阶段，汇价出现了不规则的震荡走势，而且常常以不规则震荡走势为主，有标准的矩形震荡三角形震荡是非常少的，基本上是不规则的震荡走势。那这时候市场的热点它是散乱的，甚至根本没有热点，也没有一些什么题材或者是消息。汇价因为一些不重要的数据和一些不重要的信息上冲下洗不断的上蹿下跳，但是它一直不能走出单边行情。
► 发展阶段
之后某一个时刻会轧在某一时刻，它受到强劲的市场意见倾向推动，开始走出了单边行情。这就是行情的发展阶段。这时再看汇评、看新闻，就会发现这些评论、新闻基本上都是一边倒的，都是认同某一个观点。即使偶尔有一些反向的意见，也很快的被市场淹没了。甚至这些反向意见对市场运动根本就没有起到一些刹车的作用，那随着行情不断地发展，到最后公众的交易者，散户也加入到了这个阵营当中。这时市场上听不到任何的反对意见。更为重要的是市场开始情绪不对，虽然真实的意见不断的涌出，但是市场却在原地的停留。这就是我们经常说的利空不跌，利多不长。
► 反转阶段
这时候我们的反向思维就可以运用起来。所以说反向思维基本上是在发展阶段末期、反转阶段初期要有这种意识，在发展阶段就是保持持仓，持有和市场方向一致的仓位，这才是应该做的。
反向意见的运用要点
说道这里，要明白一点很关键的因素，就是要结合消息面和价格走势来分析市场的情绪。反向意见它只能在反转阶段和发展阶段之间的衔接阶段来采用。如果在发展阶段，你就与大众的主流意见相悖，那肯定会亏损不少。因为发展阶段它属于趋势跟踪交易的优势范围，反转阶段则属于反转交易的优势范围。在酝酿的阶段一般不好交易，除非采用一些无止损的策略，或者一些止损特别大的策略，加载我们止盈，加大止损这种震荡交易策略。否则在这种酝酿阶段是很难持续获得盈利的。但是震荡交易它本身是不太好操作的，很容易做成无止损了，很多人做一做就不带止损了。如果能够把握住市场主流的意见发展阶段，那在发展阶段和反转阶段把握好时机，交易者、分析者就可以给出很好的建议，这是绝大多数交易者他们所忽略的。
因为技术分析它要么单纯的跟随，要么会给出看似明确，但是一点都不靠谱的无数个反转点。很多交易者会老是问：我怎么拿不住单子？盈利的单子赚一点就跑，亏损舍不得止损，其实这是他没有搞明白是发展的阶段属于哪一个阶段，导致心理没有格局，他对市场的走势它没有一个完全的认知。
如果在明白了市场这种三阶段之后，在哪个阶段应该怎么操作，心里就会一清二楚。所以我们成功的交易者，他应该在主流观点发展的末期来运用反向交易法把握逆向交易的机会。在这种之前我们应该顺势者昌，应该顺从主流观点。如果在发展阶段，早期和中期你就采用反向的观点，这很容易被市场打败。加上你如果不设止损，或者是多次进入、进出频繁交易，那损失肯定会相当严重。所以说正确的区分反向意见，有效阶段和同样意见的有效阶段是非常重要的。
市场情绪和汇价走势
上图是英镑兑美元的例子，幅图是市场情绪看涨比例，这个指标看涨比率达到极值、高值区域的时候就是我们反向意见区，应该采用看空的交易意见。如果看涨比率达到极端极低值区域的时候，也就进入了反向意见区，这时应该转而采用看涨的意见了，这两个反向意见，区域之间的区域就属于同向意见区，也就是市场大众主流交易看涨，我们就应该看涨。市场大众主流意见看跌，我们在同向交易区的时候也要看跌。那在市场没有走向极端，没有疯狂之前，我们不要轻易的判断趋势的反转，就不要轻易地运用反向意见。
一般而言机构交易者他们具有信息的优势，他们同时也具备资金的优势，所以机构交易者相比公众交易者，他会更早的进入一段主流的走势当中，同时他也会更早地退出一段走势。当公众交易者一致看跌或者看涨的时候，就必定意味着主流走势的终结，对公众交易者，它更多地成为了输家。因为在投机这种市场里面，这种博弈里面，公众交易者不论是信息还是资金都处于劣势。而且公众交易者的行为一般都属于输家的行为。所以公众交易者多空情绪一般被看作市场的反向指标。
重要的情绪指标SSI
公众交易者的情绪往往被看成反向的指标，有一种技术指标可以指出这种市场的情绪，就是SSI，这就是著名的投资者情绪指数。
这个指标它是著名的一个外汇经纪商FXCM研发出来的，它是监测在这个平台上交易的公众投资者的情绪，研究成一个指数，样本就是来源于他们自己的这个平台上的交易者。他们这个平台交易者的数量是非常多的，会定期的更新这个指标的数据。看这幅每日的SSI指标，图上的黑色的曲线，是每日的价格走势，汇价的走势。绿色代表代表市场看多整体的公众投资者情绪是看涨的。红色的柱状是代表多数的公众交易者，它是看跌的。这时候就会发现有一点很好玩很有意思的一点就是在市场情绪为绿色都看涨的时候，反而在慢慢下跌。当市场上公众交易者的情绪都看跌的时候，反而涨上去了。
当下市场的公众交易者情绪都在看涨，这说明要小心价格可能会横盘或者是跳水了。因为当下的每日SSI指标是绿色的代表公众交易者，都在看多情绪，看多数量也在增加，可能就会导致成为市场转向的反向指标了。
所以用SSI来判断行情的时候，要记住一点，当看多散户相对于看空散户增加的时候，也就是大多数公众交易者看多的时候汇价它倾向于下跌了。当看空的散户相对于看多的散户增加的时候，汇价会倾向于上涨。这就是SSI它这个指标重要的应用。
持仓阶段的说明
通过上面的讲解，可能会发现一个重要的原则，就是反向意见一般是跟公众交易者的意见是相反的。因为大部分散户交易者他们是在一段趋势的末端才加入的，这使得市场最后的燃料被用完了，市场动能会衰竭了。当然也不排除一些机构交易者，他们也会在一些趋势末端接入的情况。通常情况下，机构的交易者是市场上关键的少数，他们主导的趋势的方向，和次要的多数市场行情次要波动的多数就是公众交易者，他们在持仓阶段上，会有我们这个图上展示的这种差别。因为一般有公众交易者的交易行为是反向而行，但是需要注意的是，只能在散户公众交易者持仓的后半段介入反向操作。如果机构交易者他们的建仓和持仓阶段延伸到走势的后半段了，那么机构交易者的行为也会成为我们的反向指标，不过这个一般比较难以发生。
如果发生了，则意味着行情会是一场非常罕见的大转折的行情。有不少机构交易者也和散户们一起犯傻了一起亏损了，这就意味着往往行情会发生了非常罕见的消息，罕见的刺激产生了一波大转折的行情，才会造成这种情况。那大多数情况下，我们讲的大概率，我们分析师去分析行情的时候，肯定分析的是大概率事件。大概率事件就是要找准行情发展的阶段，同时运用好反向交易理论！