原文链接：When will we see a DeFi Bank?
原文作者：Wei Ly
DeFi平台迅速成为区块链生态系统中最常用的Dapps之一，DeFi将变得越来越流行。去中心化金融与传统银行竞争的潜力是巨大的，有许多服务可能会中断。希望将来不需要银行来充当你所有投资需求的中介，因为替代方案即将到来，特别是对于没有银行账户的人。
Facebook和Libra将面临与监管机构的艰苦斗争，因为它旨在创建自己的加密货币，以在与其他大公司作为参与者的封闭网络中使用。我个人没有理由认为他们会失败，事实上，Libra的创建使DeFi概念合法化，成为传统银行业务的可行替代方案。世界上最大的组织现在已经开始意识到加密货币和DeFi在世界上将发挥的重要性。
Facebook是FAANG中第一个跳入加密领域潮流的人，但是Apple已经拥有Apple Pay。他们认为将区块链概念整合到他们的支付平台上才有意义。Facebook应该得到加密货币社区的支持，因为它将在使监管机构加入董事会方面做很多工作。无论是强制说明，还是更改现有法律。无论哪种方式，我们都将获得一套可行的指导方针，这将使整个社区受益。
目前银行的服务
发达国家的人们很可能会拥有一个银行帐户，用于满足日常简单的财务需求。常见的零售银行服务包括：
交易性银行帐户，你的日常交易性帐户通常会带来低利息。近期，它很可能会低于2％的年利率。
高息定期存款帐户，你可以按固定的期限和利率锁定资金。通常得到比交易银行帐户更高的利率。然后，银行将你的资金用于部分银行业务。
无抵押借款，这取决于你的信用记录，这种行动称为个人小额贷款。你不需要抵押来获取资金，但是可以通过提高抵押金利息来减轻银行的违约风险。
抵押贷款，这是种数额较大的贷款，例如抵押和保证金贷款。你将需要提供抵押品以确保资金。如果拖欠还款，银行将没收并出售你的资产。
交易账户，交易各种股票和衍生品市场。你可能需要支付交易，托管或管理费。
保险，在事情未按计划进行的情况下，需要为各种类型的保险支付保险费。例如，可以是人寿，健康，房屋和财产保险。
国际转移，用于交换和转移各种法定跨境。
信用卡，使用万事达卡或Visa卡，可让你神奇地购买东西。商家收取的费用约为3％，这很可能会转移给消费者。你可能还会被收取年度会员费。奖励计划可以绑定到卡上，从而使你可以累积积分和兑换奖励。
退休帐户，定期供款帐户，具有非常诱人的税收优惠。这些资金通常会被锁定，直到65岁左右退休为止。
从本质上讲，银行是存户与放贷人之间的中介。它们受到当局和政府的严格监管，因此建立了某种信任。为此，你需要支付银行手续费。但是，随着区块链和DeFi应用程序的发生，事情正在发生变化。现在可以在计算机代码中建立信任。
当前有哪些DeFi应用程序，它们提供什么？
第一代DeFi应用程序模仿了银行使用的早期概念，方便存款人和借款人之间的服务。当前的DeFi分为两种用例：借贷和DEX（去中心化交易所）。DeFi领域仍然有巨大的机会可以利用银行提供的传统产品。
看一下借贷，事实证明它越来越受欢迎。从defipulse.com的这张图中可以看出，FUM在过去一年中增长良好。截至2019年7月，锁定的加密货币价值超过4.3亿美元。
DyDx
一个DeFi平台，允许DAI，USDC和ETH的借入，借出和杠杆交易。 DyDx的优点在于，资产在平台上的所有时间都在赚钱。交易账户和贷款账户之间没有分隔。可以借出你的DAI以获得较高的利率，然后在看到市场下跌的情况下轻松进行ETH交易。 DyDx还允许利用杠杆来做多或做空资产。
令人放心的是，DyDx还拥有保险基金，以防黑天鹅事件导致贷方蒙受损失。我不建议在没有针对贷方某种保险政策的任何平台上贷款。
在DyDx上进行交易时，没有交易费用，但是必须支付以太坊gas费用,无论交易规模大小，gas费都是相同的，因此小额交易可能不值得。它们通过0x协议与其他DEX平台（如Radar Relay）集成，以提供流动性。
NUO
有各种各样的加密货币，目前可以赚取很高的利率。也可以在NUO上借入保证金。它们与Uniswap和Kyber集成在一起以完成贸易订单，这是获得流动性的一种非常酷的方法。
NUO的与众不同之处在于，利息未按既定时间表支付，而是在借款人还清贷款时赚取利息。可能花了几天时间没有赚到任何存款利息，但随后随机获得一笔大笔款项。如果你是一位耐心的贷方，那么可以帮你解决。NUO还为美国客户增加了收费标准。如果你有借记卡，则每天最多可以购买$ 40的稳定币。
使用其他DeFi，每当你要进行交易时都需要支付网络费用，但使用NUO则需要支付大部分费用。但是，你将必须支付Gas费用才能从Metamask将加密货币存入NUO。这样，在NUO上创建储备金，停止和提取加密货币就无需付费。这是他们需要更多功劳的功能！
没有保险基金，该平台确定无疑地会给某些用户带来负面消息。当LINK上发生闪存崩溃，并且由于网络拥塞，该平台无法足够快地清算时，就会发生这种情况。团队已经解决了这个问题并进行了更改，但我仍然会支持保险基金。黑客一直在寻找创造性的方法来抢夺加密货币。代码不能保证对存款人的保护。
DharmaLever
非常漂亮和直观的UI使Dharma成为许多人的首要选择。他们目前仅提供固定的借贷条件。还需要等待报价与借款人匹配，这可能需要48小时甚至几天的时间。一旦匹配，你的资金将被锁定长达90天，具体取决于是否提早还清。如果你是借款人并决定提前还清，则需要还清全期利息，这对你来说算是一笔补偿。
上个月，他们推出了高达5000美元存款的即时收益。但是，今天检查时没有任何警告或通知，似乎已消失。
Compound.Finance
Compound是DeFi借贷领域的先驱，因此积累了很多追随者，也有一个很好的、干净简单的用户界面，易于使用。
他们最近推出了Wrapped BTC，非常值得一看。比特币协议不允许使用智能合约，因此，比特币上没有DeFi应用程序，这很可惜。
我发现DyDx和Compound具有类似的借贷功能，但是Compound缺乏DyDx提供的交易能力。 DyDx是在Compound之后开发的，因此能够观察和构建第一代DeFi。竞争将使事情变得非常有趣，迫不及待想看看接下来会发生什么！
MakerDAO
原始的DeFi应用程序，可以在其中锁定ETH以创建抵押债务头寸（CDP）以生成DAI。然后，DAI可以依次在其他DeFi中使用。为了保持与美元挂钩，实际年利率必须通过投票不断进行调整。
Maker会自行施加一些限制，例如1亿个DAI的供应上限。一旦表明它可以自我维持，那么我敢肯定供应会增加。
我们在DEX中看到了什么？
看看Bancor，Kyberswap和Uniswap，除了Uniswap提供的池化模型外，功能上没有太多差异。所有三个都没有订单簿，因此无需交易对手即可进行交易。我个人认为痛点是一个问题，所以我不使用这些平台进行交易，仍然在中心化交易所进行大部分交易。
使用Uniswap池，可以通过添加交易对来为交易所贡献流动性。当交易对时，将从该池中分得一部分费用。无论如何，这是赚取被动收入的另一种好方法。
IDEX是目前每天拥有最多交易量和最多用户的DEX。它具有订单簿，可让你设置下限和市场交易。大多数交易对似乎没有太多的流动性。
衍生品DeFi在哪里？
Augur预测市场平台使你可以押注任何事物的未来结果。这包括加密货币的价格预测，对我而言，这听起来像是期权交易平台。该平台很难使用，但是团队正在开发v2，因此我希望一切变得更加直观和用户友好。
我一直在等待具有高流动性的DeFi期权交易平台，并希望Augur或其他Dapp能够模拟看跌期权和看涨期权。
DeFi银行会是什么样？
第一代Dapps的格局具有以下某些功能的组合：借贷、借用、贸易、保证金/杠杆交易、预测市场。但是我真正想看到的是一个Dapp，它将每个功能的所有强大功能组合到一个平台中。如果可以引导用户将其加密货币存入平台，则可以使用其他机会获得更复杂的功能。
这个外观平台看起来如何？它会提供所有这些功能：借贷、提供灵活的选项、没有最低存款和锁定期的浮动利率账户、提供固定利率和期限的能力，然后借款人可以在市场上使用。
2.交易
高级订单功能，例如止损，限价和市场订单。除gas费外，零交易费。以太坊的gas费太高了，这是在DeFi上发起更多交易的巨大障碍。gas 价格根据网络负载而变化。我已多次支付约$ 0.20来与智能合约进行交互。
3. 进入其他DEX平台的流动性池。
诸如Coinbase之类的交易所在过去30天内以减少费用的形式奖励交易者一定数量的交易。如果你可以通过交易更多来获得存款的红利利率，是否会在去中心化交易所中使用DeFi？是的，我会交易更多，甚至在平台上存入更多的加密货币！
4.保证金/杠杆交易
用于杠杆交易的抵押品也可以赚取利息。
LVR分配给加密货币。
5.期权衍生品
模拟看跌期权和看涨期权买卖的预测市场。
看涨期权允许持有人在特定时间内以指定价格购买资产。看跌期权允许持有人在特定时间段内以规定的价格出售资产。
6.报告
仪表板视图和有关性能和资产的可下载报表。
跟踪投资组合的绩效。
显示已付和赚取的利息。
7.更多资产
加密货币的更多选择。
8.保险基金
在发生黑天鹅事件时，应将利息的百分比作为保险基金。贷方的损失将由该基金全额弥补。
对于DEX来说，要与Coinbase和Binance等中心化交易所竞争是很艰难的，但是DeFi可以在市场上占有一席之地的首要工作是，要建立额外的非托管功能，使用户放心。加密货币中有一个很强的口号：“不是你的钥匙，不是你的加密货币”。