【财经早餐】2020.04.15星期三
每日金曲：丧妹 - 秘密（翻自 张震岳）
财秘关注
1、钟南山：目前群防群控，大家都有了自我的防护意识，比如聚会、在小的地方开会等，我们都有明确规定。按照这样的规定，即使有一个或者几个感染，一旦早发现、早诊断、早隔离，就不会出现像第一波那样的暴发，局部有少量的感染是不可避免的。
2、国资委：为进一步加强国有资产监督管理，切实提高国有资本运行和配置效率，有效防止国有资产流失，国资委就加强中央企业参股管理研究制定文件，组织中央企业开展自查整改，切实规范参股经营投资行为。
3、财经早餐：4月14日晚间，中信证券、中信建投证券同时发布澄清公告称，注意到有媒体报道称将合并，截至本公告日，公司未获悉有关上述传闻的相关信息。4月14日下午，有媒体报道称，中信证券、中信建投或将合并。随即，两家券商大涨，中信建投盘中触及涨停。截至当日收盘，中信建投证券A股涨幅8.88%，港股涨幅8.54%；中信证券A股涨幅4.22%，港股涨幅3.31%。
一、宏观经济
1、海关总署：3月，进出口总值3504亿美元，同比下降4%。其中，出口1851.5亿美元，同比下降6.6%；进口1652.5亿美元，同比下降0.9%。当月进出口差额199亿美元。一季度，我国对东盟进出口9913.4亿元，增长6.1%，东盟成为我国第一大贸易伙伴；对欧盟进出口8759.3亿元，下降10.4%；对美国进出口6680.1亿元，下降18.3%。
2、国务院常务会议：要求落实落细今年以来出台的支持企业政策措施，助力企业渡难关；部署采取有力有效举措促进高校毕业生就业；确定加大城镇老旧小区改造力度，推动惠民生扩内需；决定延续西部大开发企业所得税优惠政策。
3、国务院总理李克强：出席东盟与中日韩抗击新冠肺炎疫情领导人特别会议。全力加强防控合作，提升公共卫生水平。进一步减免关税、取消壁垒、畅通贸易、促进投资、相互开放市场，为重要和急需的人员往来开设“快捷通道”，稳定产业链供应链。争取年内如期签署区域全面经济伙伴关系协定。
4、证券时报：4月以来，QDII基金全线收涨，超九成基金实现正收益，其中，油气基金表现最突出。表现最好的华宝标普油气4月份以来大涨23%。但是，油气基金今年以来整体依然处于深度亏损中，多只QDII的净值下跌超30%，更有基金跌幅达50%。
5、上证报：一季度全球黄金ETF的资产管理规模增幅创下历史纪录，当前全球黄金ETF的资产管理规模和持仓量均处于历史最高水平。在业内人士看来，近期驱动黄金投资需求的因素或将持续，金价上涨空间将进一步打开。
6、隔夜shibor报0.9940%，下跌38.4个基点。7天shibor报1.7070%，下跌14.4个基点。3个月shibor报1.4600%，下跌2.5个基点。
二、地产聚焦
1、经济参考报：科学激活土地要素释放发展活力。只要激活土地要素，资本、劳动力和技术等其他要素才愿涌入。相比财政政策和货币政策，土地管理对宏观经济的影响更“立竿见影”。特别是在当前国内外形势复杂、经济下行压力较大的背景下，科学放松“地根”将对产业创新发展产生更直接有效的促进作用。
2、青岛市房管局：重新发布“2020青岛百日万店消费季网络房展”活动规则，撤回了4月10日出台的限售松绑政策，规定2018年4月18日之后新购的住房仍需执行满5年上市的政策。
3、上证报：3月中下旬以来，随着境内债券利率下行、审批发行加速，房企们纷纷转向境内发债，其中4月第一周的融资规模超过200亿元。而3月12日至4月13日房企境外发债却未见新增案例。3月房企境内债券融资941.64亿元，环比增长83.9%，同比增长35.1%；房企境外债券融资225.14亿元，环比下降27.8%，同比下降59.2%。
4、央行上海总部：3月末，上海本外币贷款余额8.01万亿元，同比增长4.8%。一季度，个人住房贷款增加224亿元，同比少增33亿元。一季度，本外币房地产开发贷款增加366亿元，同比多增99亿元。
三、股市盘点
1、周二，上证指数报2827.28点，上涨1.59%，成交额2236.06亿。深证成指报10475.71点，上涨2.47%，成交额3657.22亿。创业板指报1985.43点，上涨3.24%，成交额1232.49亿。两市合计成交5893.28亿。盘面上，特斯拉概念掀涨停潮，RCS、集成电路、无线耳机、网络游戏等科技题材均涨幅靠前。
2、周二，恒生指数涨0.56%，报24435.40点。国企指数涨0.37%，报9847.47点。
3、中国国际经济交流中心黄奇帆：我国的资本市场由于种种原因存在三个弱化。国民经济晴雨表功能弱化，投入产出功能弱化，资源配置优化功能弱化。解决这三个弱化，关键是要从开放的角度把一些有效运行的基础性制度比如退市制度、投资者保护制度等引入市场中。要通过基础性、制度性改革扭转股票市场长期存在的劣币驱逐良币、上市公司将股市当成提款机的现象。
4、上证报：账户被盗事件后，多家同花顺合作券商紧急提示风险。同花顺平台目前与50余家券商开展A股开户合作、与77家券商开展股票交易合作，截至目前，东兴证券、国金证券、中原证券、华福证券等与同花顺有合作的券商已纷纷提示风险。
5、中证网：4月14日，恒生沪深港通AH股溢价指数收报125.9点，较前一交易日有所放大。共有13家公司AH溢价率超过200%。其中，A股溢价程度最高的浙江世宝溢价率达到562.15%，较前一日放大。
6、格力电器：2019年，总营收2005.08亿元，同比增长0.24%；净利润246.72亿元，同比下降5.84%。2020年第一季度，预计盈利13.3亿元-17.1亿元，同比下降70%-77%。一季度，空调行业终端消费需求萎缩，叠加新能效标准实施预期影响，行业竞争进一步加剧，公司继续实施积极的促销政策。
7、万达电影：预计一季度亏损5.5亿-6.5亿元，上年同期盈利4亿元。主要原因为，公司下属影院受疫情影响全部停业，同时万达影视计划春节档上映的影片未能如期上映。另外，万达集团表示，网上个别自媒体炒作“万达控股的美国AMC院线申请破产”纯属谣言。
8、金科股份：红星家具集团控股子公司广东弘敏拟通过协议转让方式受让公司股东天津聚金所持公司5.87亿股股份，占公司总股本的11%。转让价为8元/股，合计金额为46.99亿元。
9、长安汽车：2019年，总营收705.95亿元，同比增长6.48%；净利润为亏损26.47亿元，上年同期为盈利6.81亿元。预计今年一季度净利润为5亿元-7.5亿元，同比增长123.85%-135.78%。
10、欧菲光：第一季度，预计盈利1.2亿元至1.8亿元，上年同期为亏损2.57亿元。公司各项业务进展顺利，订单稳步释放，高端产品占比提高，核心业务产品营业收入和出货量均实现较快增长。
11、盐津铺子：第一季度，预计盈利5000万元–6000万元，同比上升75.52%-110.63%。公司全渠道、全品项、全产业链的稳健经营策略经受了疫情影响的考验，整体营业收入保持正常增长。
12、分众传媒：第一季度，预计归属于上市公司股东的净利润2800万元-4200万元，同比下降87.66%-91.77%。受新冠肺炎疫情影响，国内广告市场需求较去年同期有较大幅度下滑，致使公司营业收入同比减少。
13、城投控股：持有公司6.70%股份的股东弘毅（上海）股权投资基金中心（有限合伙）计划通过集中竞价交易、大宗交易、协议转让等方式，减持其持有的公司股份不超过1.70亿股，减持比例不超过公司股份总数的6.7%。
14、两市融资余额：截至4月13日，上交所融资余额报5514.03亿，较前一交易日减少7.20亿；深交所融资余额报4860.14亿，增加2.30亿元；两市合计10374.17亿元，减少4.90亿元。
四、行业观察
1、中证报：轨交项目审批、开工明显提速，考虑到国铁基数庞大，城轨投资会是未来基建投资增长的重点领域。轨交新基建将成为拉动投资扩大需求的重要方向。随着动车组迎来一轮交付高峰、城轨高速发展、轨交新项目审批加速，轨交行业成长空间将打开。
2、教育部：公布2020年全国硕士研究生招生考试国家分数线。复试启动时间原则上不早于4月30日。可采取现场复试、网络远程复试、异地现场复试以及委托其他高校复试等。
3、中注协：书面约谈立信会计师事务所，提示信托业务年报审计风险。注册会计师应重点关注几方面，一是关注相关金融工具的估值和减值，二是关注相关结构化主体的合并，三是关注信托报酬的计提和确认。
4、南昌市政府：印发《关于全面放开我市城镇落户限制的实施意见的通知》。全面取消在南昌市城镇地域落户的参保年限、居住年限、学历要求等迁入条件限制，实行以群众申请为主、不附加其他条件、同户人员可以随迁的“零门槛”准入政策。
5、中证网：中国特钢协会不锈钢分会秘书长刘艳平表示，不锈钢行业面临着国内、国际竞争加剧双重压力，不锈钢行业需要抱团取暖，寻求转型升级。当前国内不锈钢行业面临诸多挑战，原料对外依存度高。
五、产业数据
1、海关总署：随着中美第一阶段经贸协议的逐步落地，大豆、猪肉、棉花等商品自美进口增长迅速。一季度，自美进口农产品355.6亿元，增长1.1倍。其中，进口大豆781.4万吨，增加2.1倍；进口猪肉16.8万吨，增加6.4倍。
2、华商储备商品管理中心：4月16日中央储备冻猪肉将出库投放竞价交易1万吨。
3、国家电网：启动新一轮充电桩建设，计划安排充电桩建设投资27亿元，新增充电桩7.8万个，项目分布在北京、天津、河北、上海、江苏、湖南、青海等24个省(市)，涵盖公共、专用、物流、环卫、社区以及港口岸电等多种类型。其中居住区充电桩5.3万个，公共充电桩1.8万个，专用充电桩0.7万个。
4、银保监会：就《中国银保监会信托公司行政许可事项实施办法（征求意见稿）》公开征求意见。落实进一步对外开放政策，取消外资金融机构入股信托公司10亿美元总资产要求。
5、中汽协：第一季度，我国商用车市场产量为79万辆，同比下降28.7%；商用车市场销量为79.4万辆，同比下降28.4%，整体降幅总体低于乘用车。但受疫情影响，今年第一季度的商用车累计销量降至5年来同期销量最低点。
6、中篮联（北京）体育有限公司：（CBA公司）宣布，公司中高层管理人员将采取降薪举措，以应对新冠肺炎疫情带来的冲击，其中CEO降薪35%，总监及以上级别人员分别降薪15%-30%。
六、公司要闻
1、小葱APP：因公司现金流问题，即日起小葱APP停止更新，全部账号移交华尔街见闻，团队解散。小葱App系华尔街见闻内部孵化的区块链媒体。2019年5月，小葱正式宣布完成首轮融资，累计融资额为1000万。
2、任天堂：此前因疫情而陷入缺货状态的Switch主机将于本周在日本恢复发货，此外《集合啦！动物森友会》限定主机则预计将于4月下旬正式发货，大部分的商品都将通过线上发售。
3、东风集团股份：本公司与雷诺双方拟对东风雷诺进行重组。双方签署不具有约束力的备忘录，达成初步意向，雷诺拟将其持有的东风雷诺50%股权转让给本公司，东风雷诺停止雷诺品牌相关业务活动。
七、资本动态
1、中信证券：疫情冲击全球经济，叠加黑天鹅事件导致油价下跌，基本面恶化导致大宗商品价格普跌至成本线附近。展望二季度，欧美疫情料将陆续迎来拐点，届时市场关注点预计逐渐从疫情转向对实体经济和商品基本面的影响兑现，预计二季度大宗商品料迎来绝佳配置窗口期。
2、上证报：今年以来新三板市场共有260家挂牌公司变更主办券商。其中，205家为基础层公司，55家为创新层公司。更换主办券商的原因中，有48家公司因准备公开发行并进入精选层而发生变更。
3、大商所：自2020年4月14日结算时起，将聚丙烯品种期货合约的涨跌停板幅度调整为9%，套期保值交易和投机交易的保证金水平分别调整为9%和11%。
4、5年期国债期货主力合约TF2006上行0.15%，至103.590；10年期国债期货主力合约T2006下行0.03%，至102.215。10年期国债利率跌0.67BP，至2.56%；10年期国开债利率跌1.12BP，至2.85%。
5、截至4月14日下午收盘，国内期市多数品种下跌，聚丙烯、甲醇跌逾5%，原油、苯乙烯跌逾4%，鸡蛋、郑煤、塑料等跌逾3%，燃油、沥青、苹果等品种均有较大跌幅，沪银收涨2.47%，不锈钢、沪金、沪锌、铁矿石、液化石油气等品种上涨。
6、上海国际能源交易中心：4月14日，原油期货主力合约SC2006以280.8元/桶收盘，跌幅为4.59%。主力合约成交94765手，持仓增加4020手至55641手。全部合约成交157955手，持仓增加11391手至151761手。
7、在岸人民币兑美元16:30收盘，报7.0605，跌0.1646%，人民币中间价报7.0406，跌0.1508%。NDF：3个月报7.0584，6个月报7.0718，1年报7.1049，2年报7.1891。
8、新三板：4月14日合计挂牌8728家公司，当日新增2家，成交金额2.69亿，其中做市转让1.45亿，集合竞价1.23亿。三板成指报965.13，涨0.83%，成交额1.47亿。
9、上股交：挂牌企业总数10130家，其中N板302家，E板461家，Q板9367家。
八、国际资讯
1、IMF：预计2020年全球GDP增速为-3%，为上世纪30年代大萧条以来最糟经济衰退；2020年发达经济体GDP增速为-6.1%；2020年美国GDP增速为-5.9%。预计2021年全球经济增长率为5.8%。
2、波罗的海干散货指数：涨6.93%，报679点。
3、道指上涨2.39%，报23949.76点；纳指上涨3.95%，报8515.74点；标普500指数上涨3.06%，报2846.06点。美国三大股指均迈入技术性牛市。
4、德国DAX指数收盘上涨1.25%，报10696.56点；英国富时100指数收盘下跌1.62%，报5795.07点；法国CAC40指数收盘上涨0.38%，报4523.91点。
5、日经225指数涨3.13%，报19638.81点。韩国KOSPI指数涨1.72%，报1857.08点。
6、WTI5月原油期货收跌1.59美元，跌幅7.10%，报20.82美元/桶。布伦特6月原油期货收跌1.74美元，跌幅5.48%，报30.00美元/桶。
7、COMEX6月黄金期货收跌0.33%，报1755.60美元/盎司。
这个世界不会因为你的付出就必须给予回报，也不会因为你以怎样的方式对待别人，就要求他人同等对待你。人活在这世上，最难的就是保持一份谦卑和平和，而这份谦卑，来源于内心的真诚和踏实的努力。
