P2P资金存管/托管全模式解析

首发微信公号20160728

纯三方支付资金托管体系： 汇付天下、双乾支付、丰付支付

依托第三方支付的账务账户体系，平台开立商户，下设子账户：

自有手续费账户、风险准备账户、平台借款人出借人开通账户

直连式（借款人-出借人账户直连）

投标过程中，出借人充值，投标后资金冻结；

满标后，平台解冻出借人资金并清算到借款人账户、平台手续费账户、平台风险准备账户

流标后，平台解冻出借人资金

桥连式（出借人-平台账户-借款人）

投标过程中，出借人资金进入平台资金归集账户（只有解冻、回退权限）

满标后，平台资金归集账户清算到借款人、手续费、风险准备账户

流标后，归集账户回退到出借人账户

三方支付+银行存管模式

互金监管加强后，三方支付和银行联合进行资金存管

借款标的在银行存管系统备案（自动审核+人工审核），系统对放款对象、放款金额等要素进行核对

三方支付在恒丰开设备付金账户（对公账户）：拉卡拉、汇付、富友、通联等

网贷平台在恒丰开立资金存管账户（对公账户）：夸克、恒易融等

银行定期发布存管报告、监管平台资金流

银行不开用户子账户-存管模式：

银行存管模式只涉及三方支付在合作银行开立备付金账户，其他清算数据流不变，资金结算在出借人银行卡、借款人银行卡、恒丰存管账户间

出借人充值（资金结算到银行存管账户？还是三方支付的备付金账户？）后可以投标，投标后资金冻结

满标后，资金解冻清算到借款人、手续费、风险准备账户

流标后，资金解冻到出借人

还款时，借款人账户资金划转到出借人账户

恒易融的例子：

根据三方签订的协议内容，恒丰银行将为恒昌公司、客户提供专户资金存管服务，包括专户开立（包括恒昌利通资金存管专户及风险准备金专户、汇付客户备付金专户）、相关资金清算及业务咨询等。上海汇付作为第三方支付公司，将为恒昌公司定制账户系统，并提供账户系统的外包运营服务，包括专属账户开户、客户信息管理等。同时，上海汇付为恒昌公司提供国内各商业银行跨行支付和资金结算服务。

银行开立存管电子账户-托管模式：

出借人充值后资金通过第三方支付结算到银行电子账户

投标后，电子账户资金冻结

满标后，电子账户资金转移，清算到借款人和平台账户

资金存管和托管中核心的功能：

支付结算通道（资金划拨结算）

账务账户体系及对账（清算及记账）

资金存管或者托管账户（实际资金存放账户）

通过上面的功能实现了 出借人银行卡资金和借款人银行卡之间的资金融通。

上面三块核心功能的不同组合就产品了不同的资金存管方式

1、第三方支付资金托管：汇付天下

2、第三方结算+账户+银行存管：汇付天下+恒丰银行（恒易融）

3、第三方结算+银行账户托管：第三方支付+广发（宜人贷）

4、银行账户托管+第三方结算/其他结算：民生银行+结算通道（积木盒子）