量化投资精华贴

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1、何为宽客（quants）？      宽客是现代金融市场的基础——金融衍生品的创造者。 指一群靠数学模型分析金融市场的物理学家和数学家。他们相信数学的精确性是分析最复杂的人类活动的基础，还曾用分析神经系统的数学技巧来赚钱。      2、宽客的研究经验      深度分析的好处。一个最伟大、第一流的宽客会将他们解决问题的系统化思考方法带入投资过程。      风险的准确度量和错误度量。一个好的量化交易策略是鼓励主动承担一些风险纪律严格的宽客都会精确划定自己所能接受的范围，并将承担的风险限制在这个范围内。       严格遵守纪律。在经过设计和严格测试以保证交易策略符合经济规律并且能够有效工作之后，宽客都会让模型自动运行而不受不必要的随意干扰。 ——《打开量化投资的黑箱》      3、量化交易策略基本结构 阿尔法模型。宽客准备交易的金融产品未来走势，以期获得投资回报；      风险控制模型。限制宽客风险敞口规模，这些因素可能不是产生盈利而是招致损失。      交易成本模型。辅助决定为了构建投资组合而产生交易后所发生的成本，因为交易者将现有的投资组合变成新的目标投资组合时也会产生交易费用。      投资组合构建模型。在追逐利润、限制风险和相关成本发生之间做出平衡，然后给出一个最优的目标组合。      执行模型。交易系统再将现有的投资组合与新建的目标投资组合进行对比，两者的差异就需要通过交易来消除，这个任务就交给执行模型来完成。 二、量化投资精华帖汇总 1、入门学习、书籍推荐 [讨论交流] 我的量化投资学习思路 （素质力荐） [交易策略] 量化投资入门必读的4本书 [程序化交易] 【推荐】交易系统典藏书籍总汇以及系统交易、程序化交易等经典资料收藏专贴  [讨论交流] 【2014新书】Introductory Econometrics forFinance，3e [交易策略] 【好书推荐】Optimal Investment 2、量化交易策略、模型、数据库 [交易策略] 介绍几个遗传算法建造量化交易模型的工具 [源码分享] 【独家】【自建超全股票数据库(2515支股票数据)】干货系列（4） matlab版 [源码分享] 【独家】【自建超全股票数据库】 MSSQL版+版本说明+教程 [金融市场与投资] [原创] 对于目前流行的量化投资与smart beta策略的一些看法 （附免费文献10篇） [源码分享] 技术分析指标工具箱(民间版)，近40个函数，为您的策略研究提速 [量化金融] [原创] 浅析动量因子（Momentum Factor, 附Matlab/SAS程序及经典文献85篇，全部免费）  3、量化交易实战心得 [经济学] 模型先生西蒙斯——世界上最赚钱的数学家 [交易策略] [原创] 如何复制对冲基金的成功？（hedge fund replication，附免费文献下载） [交易策略] [专题系列] 福布斯杂志（Forbes）揭秘世界知名对冲基金AQR制胜交易策略！附带29篇文献 4、wwqqer版主的帖子 【查理芒格系列】Charlie Munger 推荐的20本书！（附下载链接） 【西蒙系列】跨学科旅行家: 赫伯特 西蒙 （Herbert Simon）资料汇总帖 [专题系列] 量化投资大师詹姆斯·西蒙斯 James Simons 资料汇总帖 福布斯：史上最好的20条投资建议 The BestInvestment Advice Of All Time （附链接） [原创] 如何复制对冲基金的成功？（hedge fund replication，附免费文献下载） [原创] 对于目前流行的量化投资与smart beta策略的一些看法 （附免费文献10篇）