互联网金融之银行进化论（六）：互联网银行路线图

商业银行最早的形态是以类似“钱庄”的形态存在的，商人在外经商携带银两不便，于是把钱存在钱庄，钱庄开具银票，商人凭银票即可在异地钱庄兑付银两。后来钱庄发现，商人存放在钱庄里的银两通常不需要立即兑付而是会停留一段时间，沉淀下来的银两可以暂时借给需要银两周转的商人从而生出一些利钱来。商业银行发展到现在，业务的本质基本还是如此，只是业务形态更复杂和精细了。

我们可以看到，商业银行的社会价值主要体现在两大方面：一是社会财富的管理人，二是社会资产的配置人。那么，商业银行作为社会财富的管理人，首先要保障财富的安全。客户把钱存这，别给弄没了；其次，光保管钱可能还不够，得让客户的钱保值增值才行，最起码的抵御通货膨胀，所以银行一般都给付利息；再就是用钱要方便，存也方便，取也方便，花钱也方便。等等。商业银行作为社会资产的配置人，则是要帮助社会把资产配置到最合适的地方，对社会发展最有利。

《互联网金融之银行进化论（四）：银行互联网战略》一篇中已经阐明，互联网大环境下，商业银行的首要战略就是成为一家互联网银行，一家主要基于互联网特性构建起来的商业银行。但是，互联网银行，仍然是一家银行，它的企业社会价值也没有变化，即社会财富的管理人和社会资产的配置人，只是它的生产力更先进、文化更具互联网特征，为客户群体服务更广泛深入。

路线图，就是弄清楚三个问题：在哪？去哪？怎么去？

第一个问题，在哪？商业银行目前主要是以物理网点为客户拓展渠道和交易渠道，网银、手机银行等为辅助交易渠道，以存贷为主营业务的金融机构。第二个问题，去哪？成为一家互联网银行。互联网银行的物理网点将成为主要面向客户营销、咨询和交流的场所，交易功能将弱化，大部分交易将通过互联网完成，主营业务将围绕社会财富管理和社会资产配置并借助互联网特性进行演化创新。第三个问题，怎么去？就是题目所说的战略路线图，本篇将分产品结构和产品推进次序两步来论述。

一、产品结构

国内商业银行经过几十年的发展，从产品数量上来说，已经相当丰富了，尤其是国有大行，都是好几百甚至上千项。股改上市后，各家行更是朝着大型金融集团的方向迈进，经营业务不光是银行，还覆盖基金、保险、租赁、资管，甚至投行、信托等，混业经营的趋势越来明显。商业银行的产品结构可以说非常全面了，但是随着互联网金融的出现，商业银行脱媒的趋势也在加剧。比如P2P贷款产品，尽管现在规模还很小，也存在各种各样的问题，但从模式上来说，确实绕开了银行开展类似银行的信贷业务。比如最近看到一家江苏政府背景的P2P平台——开鑫贷，2013年总交易量为23.43亿元，共计完成交易笔数1533笔，单笔平均金额高达150万元。令人惊讶的是，开鑫贷去年总计到期还款7.6亿元，并未出现一笔逾期或担保代偿。开鑫贷采用了目前P2P网贷行业快速崛起的“通道化”业务模式，即所有项目均由小贷公司审核并进行全额本息担保，平台自身并不承担风险。江苏省金融办银行一处处长钱东平向记者介绍，开鑫贷其实只是省内小贷行业布局中很小的一部分。江苏省将小贷行业定义为“最后一公里的综合金融服务商”，坚持以“三农”和中小企业为服务对象，以“小额分散”为服务原则，拓展一系列创新业务，并辅之于集中统一的系统支撑和较为完善的管理制度，使江苏小贷形成了“传统利息收入”+“中间业务收入”的经营模式。一旦P2P行业规范步入正轨，对银行的贷款业务尤其是小微贷款必定构成替代效应。所以如果说商业银行还缺哪块业务的话，P2P算一块。那要不要做呢？看看商业银行的灯塔，P2P是不是有助于银行企业社会价值的实现，即是不是对社会财富管理和社会资产配置有帮助？我们看到平安旗下的陆金所在做了，招行的小企业e家也在做了。从战略卡位的角度来说，P2P这个角是有必要的。

在商业银行众多的产品中增加或减少某个产品，都显得波澜不惊。但是，要实施互联网银行战略，目前的商业银行还缺一条互联网基础设施产品线，它的重要性，就像移动互联网时代的微信之于腾讯！有人可能会说，银行不是又网银和手机银行了么，这个不算吗？在我看来，网银和手机银行仅仅利用了互联网的第一个特性：互联网上的一切皆是比特流。不可否认，网银和手机银行提高了交易效率，但它们仅仅是交易渠道而已，离互联网银行还有相当的距离。让我们回顾一下互联网的第二点特性：互联网是一个巨大的节点网络。互联网银行成为互联网的一部分，也就是这个节点网络的一个子网络。我们需要的互联网基础设施产品就是用来帮助商业银行构建这个子网络，并让它发挥互联网的第三点特性——网络效应的产品。建行、工行都相继推出了自己的电子商务平台，我觉得方向是对的，但是具体怎么做尚待验证。

二、产品推进次序

产品推进次序，即实施互联网银行战略的部署，核心是围绕快速构建和扩大节点网络。具体而言，大致可以按以下几条原则来决定产品推进次序，且原则的优先级依次降低。

（一）先基础设施，后业务产品。基础设施就像是房子的地基，如果没有地基，业务产品就像是空中楼阁，是没有依托的。所以实施互联网银行战略的第一步，就是构建银行的节点网络，然后才是把业务产品摆上货架。但是基础设施又不能仅仅是地基，或者一个空架子，还必须摆上几个拳头产品来吸引客户使用，从而让节点网络的节点增加，规模变大。

（二）先零售产品，后对公产品。商业银行拥有规模庞大的零售客户，且零售产品相对简单，容易实现，而对公产品更复杂，而且监管更严格。

（三）先高频产品，后低频产品。高频产品客户使用频繁，节点网络会发生更多的连接次数，从而会提高连接强度，使节点网络更加稳定。

（四）先无线产品，后有线产品。移动互联网时代已经到来了，趋势不可逆转，客户的注意力去哪，产品就应该摆放在哪。目前来看，手机是客户最方便的接入方式，那么它应该最优先考虑，其次是PC、平板、ATM、电话，当然不要忘了还有智能电视。

写于2014年3月