京东重磅炸弹，“双寡头”移动支付格局或将动摇

1月4日，中国银联与京东金融签署战略合作协议，双方将在支付产品创新、联名卡、农村金融等多个业务领域展开合作，并进一步共同探索在大数据服务、国际业务等更多领域的合作机遇。发布会上，中国银联首次与非金机构合作制定银联卡产品标准，有12家银行参与银联品牌联名卡签约，包括上海银行、华夏银行、北京银行、渤海银行、广州银行、北京农商行、江苏银行、天津银行、徽商银行、桂林银行、哈尔滨银行、包商银行。

可见，本次合作对双方乃至整个支付行业来说都意义重大，也释放了一个很强烈的信号：支付市场格局将遭受冲击。同时这也是继去年11月末京东物流开放后又一次重大的战略升级，标志着京东从过去自营封闭的商业模式转向构建开放生态，将自己多年构筑的优势和基础设施升级，并向社会全面输出能力与价值。本次京东金融与银联的合作也充分体现了它的开放战略，有望为用户带来极致的支付体验。

一、移动支付掘金时代，跨界突围势在必行

1、微信支付宝迅速崛起，移动支付对传统支付产业带来了变革。支付宝和微信支付分别借助电商和社交的场景及用户优势，再加上O2O带来的大量移动支付需求，使得线上支付中，“双寡头”趋势越来越强。据易观数据，2016年Q3支付宝以市占率50.42%位列第一，财付通以市占率38.12%位列第二。一个很明显的感受是，现在年轻人已开始习惯使用移动支付，出门不带钱，只带一个手机就能应对各种各样的消费场景。尽管移动支付在总体支付中仍占较小份额，但它的快速发展无疑对银联以往所代表的支付体系形成了巨大冲击。传统支付产业亟需一场自我革命。

2、相对封闭的经营模式，仍然无法满足巨大的市场需求。尽管微信支付宝占据了移动支付较高的市场份额，但从本质上说，它们各自都是一套封闭的体系，封闭的挑战是要不断拓展自己的消费场景和收单网络，所以我们看到了围绕高频的打车、外卖，两家都是补贴来培养用户线上支付的习惯。但这个发展也会遇到瓶颈，因为大量的线下商户或者消费者还是以传统银联借记卡、信用卡刷卡消费为主的。因此，移动支付发展迅猛，但依然无法满足日益膨胀的线下支付市场。线下支付仍将是支付的主要模式，要想开拓这个市场，并不是一家企业单打独斗就能完成，必须结合传统金融机构支付结算和互联网/金融科技企业的创新、技术优势，形成协同效应。

3、传统支付产业效率和用户体验急需互联网新科技赋能。传统金融机构受限于技术能力，为保障效率与成本，更偏重服务大客户，往往难以顾及用户的长尾需求，形成需求真空。它们所构建的支付体系在效率和用户体验上都差强人意，因而在飞速发展的移动支付市场，节节败退。微信支付宝能够迅速抢占线上线下支付市场，是因为它们不断以新科技满足用户日新月异的需求，比如微信当年推出微信红包，比如近期支付宝推出AR红包等。它们很好地诠释了互联网企业的本质——对用户需求的极致满足。因此，传统金融机构应当与具有创新意识和技术能力的企业合作，利用互联网新科技，提高效率和体验。

二、京东金融与银联的战略合作将深刻影响行业格局

首先，以开放差异化的合作路线，打破现有支付行业格局。从上文可知，现在微信支付宝所引领的支付格局实质是一套封闭的体系。现今，我们经常能感受到这两家在明里暗里较劲，通过补贴和各种运营手段抢占用户。但不同于微信支付宝的单打独斗，京东金融更强调自身金融科技的定位，聚焦于将科技成果应用到金融行业本源，全面开放输出自身能力。京东金融首席执行官陈生强坚信用户永远会选择更好的支付体验，行业永远会拥抱更好的支付技术。从给现金到扫二维码、NFC近场支付，再到未来各种生物支付的崛起，技术的发展永远都为新格局的诞生提供了巨大的可能。

如果要类比的话，微信、支付宝更像Apple的封闭自营体系，京东金融和银联像Google的Android开放体系。前者容易触碰天花板，边界有限，远不如后者的想象空间大。据报道，在2016上半年，数据显示安卓操作系统占有全球移动智能手机系统86.2%的市场份额。这说明开放能够促进资源合作，增强协同效应，共同抢占更大市场份额。同理，此次银联与京东金融战略合作，将极有可能改变现有的支付市场格局，重塑市场势力范围。

其次，战略合作的重要意义在于双方具有优势互补，很强的协同效应。

对京东金融来说，它的第三方支付地位偏弱，但支付犹如物流，属于基础设施，具有长期价值，是必争之地。京东金融副总裁许凌曾表示：“支付是整个从生活到金融的公约数。”因此，无论京东支付市场地位如何，它一定会成为行业的参与者和推动者。

而中国银联是全球综合化的支付品牌，也是全球最大的发卡组织，拥有最齐全的支付清算渠道和资质，它的支付结算以及线下巨大的收单网络，能够帮助京东金融的大支付战略通过差异化竞争迅速覆盖线下广阔市场。

据了解，目前银联网络遍布中国城乡，并已延伸至亚洲、欧洲、美洲、大洋洲、非洲等境外160个国家和地区，全球银联卡特约商户近3600万户，联网ATM 超过200万台。银联能带给京东金融的网络价值无疑是巨大的。

而对银联来说，它所代表的传统金融机构最大的优势在于资金和渠道网络资产，所以在用户体验和互联网风控模式上是有所欠缺的。而京东金融定位金融科技，能够以新科技赋能传统金融机构，输出风控、产品、技术和增量用户与消费数据。其中最有价值的是京东金融的互联网的风控能力、增量用户及数据沉淀，前者是依赖京东电商平台所积累的消费数据，精选了一批白名单用户，通过多批次放贷沉淀了一些风控规则，说白了，估计也是不少违约血的教训才得来的，这批用户很可能并不在央行的征信平台上，属于增量的稀缺资源。另外，京东拥有超过2亿的高质用户池、20多万商业合作伙伴以及优质的交易数据，这对银联挺进二维码支付市场至关重要，还能有助于银联互联网征信平台的建立。有了这些资源的对接，传统金融产业效率和用户体验将得到双重提升。京东金融的科技赋能价值对中国银联来说无疑意义重大。

三、未来的一些启示

互联网的下半场主旋律是回归商业本质，既要满足用户的极致体验，也要提升企业的运营效率和盈利能力。现在线上线下交融的趋势已经非常明显，例如本次京东金融与银联的战略合作，实质是代表金融科技与传统金融的一次深度融合，说明金融科技正在驱动传统行业的良性发展，为金融和非金融机构输出核心能力。2017年，这将成为一种普遍趋势，类似的战略合作会越来越多，核心是借助互联网新科技赋能传统产业，如教育、医疗、餐饮等。

从发展路径上看，构建开放共赢的生态体系，输出核心能力，让更多的参与者贡献价值，更有机会引领行业的发展。如今互联网企业正面临BATJ的压力以及更多创新者的挑战，单打独斗越来越难，未来跨界联合，开放共赢的战略会更具有竞争力，也能加快行业技术创新、资源整合，使得企业能更快实现可持续盈利，并在稳健的发展中抢占更大的市场份额，甚至有可能成为行业的领头羊。