（三）读懂财报，不再抓瞎：现金流量表

一家企业的现金流量表

现金流量表实质上是一个流水账单，从经营、投资、融资三个角度，对现金的流入和流出进行描述。

对于经营活动，带来现金流入的有：

销售：这个是大头；

税收：比如出口退税、代缴的增值税等。

这个活动的现金流出有：

采购：购买原材料、广告费等；

人工：工资；

税收：营业税、所得税等。

对于投资活动，带来现金流出的有：

对内投资：如固定资产、无形资产等；

对外投资：如炒股、组建子公司等。

这个活动的现金流入有：

资产处置：变卖设备等。

投资收益：股票、子公司分红等。

对于融资活动，带来现金流出的有：

债务融资：如银行借款；

股权融资：如企业上市。

这个活动的现金流出有：

还本付息：相对于债券融资。

分红：相对于股权融资。

其实在资产负债表中也有现金这一项，如果只是想了解企业手里有多少现金，就没有必要看现金流量表了。现金流量表描述企业现金的来龙去脉，展示了现金增减变化的原因，以此监控企业运作的风险。毕竟，现金对于一个企业来说是至关重要的。

这就是企业的三张表，利润表主要描述经营活动的一种财务报表，资产负债表多用于描述投资、融资以及一点点经营，现金流表则是将经营、投资、融资所涉及的现金行为全部梳理了一遍。现金流量表从风险的视角，描述一家企业是否能生存下去；资产负债表和利润表从收益的视角，描述它继续生存下去的家底。就这样，三张表，不必多也不能少，正好完整描述了一家企业的经营活动。