关于投资理财的阶段性思考

       这是一个老生常谈的话题，也是一个可以常写常新的话题。在现在一不具备理财投资专业知识，二又没有实际操作行动的时候谈纸上谈兵点，纯属个人阶段性想法的记录，扯到哪里算哪里。或许，这个题目过几年可以再拿出来写一下。

        谈钱不庸俗，也是难以回避的。理财、投资、财务自由是很多然向往的。谈到理财投资，就很自然想到复利，想到1.01和0.99法则，比如1.01^365

= 37.78； 0.99^365 = 0.03，意思是每天进步一点点，坚持一年，通过复利效应就会有很大的回馈，反之亦然。在投资中，复利的增长也是很厉害的，只要你定期存钱，寻找一个固定的、相对较高的年化收益率，然后依靠复利的力量，若干年后回报也是很大的。自己一直也觉得这没毛病，近期看到万维钢写的一篇专栏文章《复利的鸡汤和真实世界的增长》，自己开始重新思考这个问题了。

        在文章中，作者讲到，那些把发财的希望寄希望寄托在复利上的人，是认知上的懒惰者。在真实的世界里要想发财，要么你拥有某种稀缺的能力，要么掌握稀缺的资源。

         无独有偶，司马迁在《史记·货殖列传》中有句话：“无财作力，少有斗智，既饶争时”，说的是商人发家的三个步骤，意思是在当你没有任何资产的时候，应该先凭借自己的力气去赚取人生中的第一笔财富；当你小有资产的时候，应该凭借自己的智能尽快拓宽赚钱的渠道，以增加自己的财富；当你已经很富足的时候，就要善于抓住有利时机，继续增加自己的财富。

         要靠复利实现财富增长，首先你得找到一个年化收益率还不错的利率，有一定基础的本金，每年不断增加的投入。

        比如一个刚学校毕业的年轻人，有旺盛的学习能力和体力精力，一旦把宝贵的注意力主要投向寻找年化收益多一两个点的理财产品，或者杀入股市，寄希望于复利的效应实现财富的快速增长无疑是舍本逐末。这个时候，你更重要的的应该是不断投资自己的大脑，提升自己的能力，花大力气挣到第一桶金，快速提高自己的本金。然后是具备任何情况都能挣钱的能力，不断的确保每天，每年投入的增加，复利才会在你身上起作用。在你财富的基础很小或者说很穷的时候，你努力提升自己能力，卖力工作，每年的收益肯定不止10%，但是你要在市场上寻找长期稳定年化收益10%的理财产品是很难的。如果你说股市可以，对大多数人来说，把时间拉长来讲，能够做到不亏我就呵呵了，除非你觉得你可以通过研究，在股市上战胜市场平均水平。当然，在无财作力的阶段，不是说你不能有理财意识，而是说你不要花大部分的时间在投资上，你还是要存钱，要把钱投在能跑赢通胀，相对没有太多风险，不需要占用你很多注意力的地方，在有机会的时候可以调用。

        在过了卖力气赚第一桶金的时间，你还可以有意识积累在自己领域的资源，包括形成自己的稀缺能力，凭借智能拓宽赚钱的渠道，前提当然是合法的。这个时候有些人会利用自己的能力和资源去创业，抓住身边的机会，而如果你只是想着靠复利赚钱，你就会想到每一分钱都是种子，电影不能看，大餐不能吃，该有的消费不能消费。其实，钱除了是产生复利的种子，他更多的是一种调动资源为你所用的工具。当前有很多金融手段可以调未来的钱给自己当下用，就看你敢不敢用，会不会用，有没有能力把控。不明白这个道理，就会出现等你老了，你有很多钱，但不需要那么多资源了，而年轻的时候需要资源，却不知道用金钱去调用。

        总之，从复利的角度上讲，在年轻没有资本的时候投资自己比投资在理财产品上划算，同时，还要注意把握不同年龄阶段的适用性。