P2P的未来，在何方？

P2P最近如夏日的惊雷，一声未息一声又起，P2P公司和投资P2P的投资者都噤若寒蝉，P2P公司不知自己能否熬过搜捕季，投资者也不知能否拿回投资本金。总之大家都很恐慌。

P2P如今为何会面临如此窘境？是责怪监管太严，不给它路走吗？或是责怪投资者不够仗义，对他们落井下石？都不是。P2P该责怪自己，在启事之日，大部分P2P公司或被迫或主动地选择了一条快速便捷之路，结果应该走的蜀道全都略过。坦而言之，从开始选择征程之路开始，许多P2P公司已埋下了失败的种子。

什么是P2P？很多人都还没有认清它的本质就开始行动。

P2P这个词是从美国引进来的（person  to person 或 peer to peer 的缩写，即个人对个人或伙伴对伙伴）。再来看看中国的P2P公司，其实只是取了一个相同的名字而已，可以说是创新，也可以说其实是个挂羊头卖狗肉的生意。

我们说P2P本质是金融的本质，而金融的本质就是买卖风险。P2P公司本应利用自己的平台和技术提升风险控制机制，有效的撮合需要借钱的人和有闲钱借出的人，剔除那些借钱不还的人。再看中国的P2P公司，把所有投资者的钱，都聚拢在公司名下，然后借不借，还与不还变成了另说的事。几乎根本看不到什么优质的个人对个人业务，只有个人对P2P公司的业务。

P2P公司跑路，不是因为开始就想跑路，可却因为借出的钱收不回来了、还不起了只好跑路。P2P公司在运行之前，可能就没想好该如何做好风控，也不认为风控是金融业务的能力体现。只想以高利息来吸引资金，到底该如何运用资金也没有想好。P2P公司里有人计算过成本，如果给客户的利息在16%，公司必须放贷百分之30%以上成本才能收回，否则只能依靠庞氏法维持，一旦资金链断链，一秒就现原形，只能跑路。

P2P企业如何控制好风险？还是得依靠数据信息的支持。借款人的信用如何？投资的项目是否靠谱？都需要数据的支持。除了数据，P2P还需要能够分析诊断数据的人才，因为现在还不能完全依靠技术完成诊断做出投资决策。如果不能有效的分析和诊断数据，数据很可能变成噪音。所以，P2P行业其实是缺少基础设备的（大环境、优质人才）。

如果真想在P2P行业做出成绩，而不是依赖投资者的投机心理获得生机，那么肯定是要下功夫的。P2P行业里做的好的，都是能够有效控制风险的。据说有一个P2P公司，在每借一笔款项之前，都会对投资人和投资项目做好充分的审查，而且款项一笔笔的发放，一步步的监管，一旦投资有回报，公司就开始按比例合理的收回投资款项。这个过程有点像种庄稼，整个过程庄稼人都在牢牢把控庄稼生长状况，直到收成结束，落袋为安。

再看看，市场有多少P2P公司是在认真做业务，很多P2P公司责怪中央去杠杆去的太野蛮，监管的太生硬，却没有自省自己到底为P2P企业和行业的发展做出了多少努力。

金融的本质就是买卖风险，如果P2P希望在未来的金融市场占有一席之地，应该努力的去探索和建设更加高效的风险买卖模型，使之成为自己的核心竞争力。